Re: [請益] SOXL 適合長抱嗎？
叫AI跑一次蒙地卡羅模擬就知道了
模型使用布朗橋，終點分別是從+0%~+100%
波動率使用選擇權估算的隱含波動率：約50%~60%之間，我這裡代入60%
融資成本4%
測試SOXL,SOXX 1.5倍＆2倍＆3倍融資,LEAPS CALL(STRIKE選50%,60%,70%,80%)
計算兩年後的報酬
| 2 年後 SOXX | SOXL 中位數 | 250C | 305C | 355C | 405C |
| --------: | -------: | ----: | ----: | ----: | ----: |
| 0% | **-89%** | -14% | -23% | -35% | -51% |
| +25% | **-78%** | +28% | +25% | +19% | +11% |
| +50% | **-62%** | +70% | +73% | +73% | +73% |
| +75% | **-40%** | +113% | +122% | +128% | +135% |
| +100% | **-11%** | +155% | +170% | +182% | +196% |
以上，結果應該不需要解釋
至於融資
如果兩年後SOXX報酬是50%，則三倍是134%，兩倍是92%，1.5倍是70.7%
缺點是中途被斷頭的機率，在波動率將近60%的前提下非常高
三倍是82.5%，兩倍是38.7% 1.5倍是5.5%
結論：
如果你真的看很準，短期可以看對方向，選SOXL
你有其他部位可以COVER，資產波動夠低，能確保自己不會被斷頭，選融資
你什麼都不想考慮，只想買了無腦放，選LEAPS CALL，建議選250C or 300C
再往上的話時間價值有點貴，必須要確保漲幅夠高
啊最後忘了說，選擇權的IV是52%，這會讓選擇權價格更便宜一點
會稍微更有利於選擇權，但結論不會差太多
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