Re: [標的] 6820.tw連訊(興櫃) 多
距離上一篇差不多一個月，
7月營收跟H1財報都出來了，簡單更新。
上次主要看兩件事：
1. 7、8月營收能不能續站1億元
2. H1獲利有沒有明顯改善
目前答案算滿明確。
6月營收1.229億，YoY +76.5%
7月營收1.414億，YoY +108.1%
7月不只站穩1億，
還比6月再成長約15%，續創新高。
H1部分：
營收5.31億
稅後淨利約5,400萬
EPS 2.44元
去年全年EPS只有0.30元，
今年光上半年就已經2.44元。
這代表現在已經不只是營收成長，
而是「獲利開始跟上」。
上一篇股價從445元修正到239元時，
我說如果營收延續、獲利開始兌現，
這波修正反而值得重新觀察。
目前來看，這個邏輯沒有被破壞
接下來就看：
1. 8月營收能不能續站1億
2. H2毛利率能不能維持
3. Q3 EPS能不能繼續成長
但如果營收、獲利持續一個月一個月驗證，
過去市場曾經的股價高點，也不是那麼遙遠。
以上單純個人追蹤紀錄，
興櫃波動大，不代表投資建議。
距離上次發文，也差不多快三個月了。
上次發文時股價352.5元，後續一度到445元
7/10股價回到239元，相比高點已修正約46%
前面有提過，持股已經做了部分調整，
後續就看有沒有機會再做回補。
最新6月營收也開出來了：
6月營收1.229億元
月增16.38%年增76.51%
1～6月累計營收5.312億元，年增22.81%。
5月、6月已經連續兩個月站上單月營收1億元，
6月更創下歷史新高。
之前有板友問過，公司營收沒有明顯增加，股價到底是在漲什麼？
現在至少從最新營收來看，公司的基本面已經開始跟上前面的產業題材。
比較有趣的是，股價從445元回到239元，
營收反而創下歷史新高。
以我自己的判斷，相比前面400元以上的價格，
現在這個位置，已經重新具有相當的投資價值，
風險報酬比也明顯改善。
當然，營收成長不代表獲利一定會同步成長。
接下來還是要觀察：
7、8月營收能不能持續站穩1億元，
以及半年報的毛利率及EPS有沒有明顯改善。
如果營收可以延續，獲利也開始跟上，
那這次從445元下來的修正，
反而提供了重新布局的機會。
反之，如果營收只有短暫衝高，
獲利仍然沒有改善，原本的邏輯就要重新檢視。
目前我對公司的長期看法沒有改變。
產業趨勢還在，公司營收也開始兌現，
相比前面的高點，目前的價格對我來說，
已經重新回到值得關注的位置。
興櫃股票波動很大，以上為個人的階段性紀錄，
投資仍須衡量自身風險，祝福大家。
※ 引述《a0933954587 (阿哲)》之銘言：
: 前次提到說過 300 應該就在這幾天的事，
: 今天目前價格 352.5
: 對我來說，這只是一個預期中的數字，
: 也是這四年來堅持的一點小回饋。
: 目前 K 線型態維持多頭排列，量價配合也算穩健。雖然單日漲幅 20% 看起來不少，但若
: 把時間軸拉長到四年來看，這不過是價值回歸的過程。
: 常有人問怎麼抱得住，其實只要產業趨勢沒變、公司基本面還在成長，剩下的就是交給時
: 間。
: 目前離我的^目標價^還是有一段距離，這篇文只是做個階段性紀錄，興櫃波動大，請大家
: 投資仍須衡量自身風險，祝福大家。
: 也不瞞大家持股有做了些調整，
: 主要是部份獲利資金調整到不動產。
: 後續就看有沒有機會再做回補的動作。
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